Portföy optimizasyonu finans ve sayısal yöntemlerin ilgilendiği ortak alanlarından biridir. Bu ortak alanda, araştırmacı ve uygulayıcıların kuadratik programlama, doğrusal olmayan matematiksel programlama gibi optimizasyon konularına ve bu konulara yönelik bilgisayar çözümleme desteğine hakim olmaları gerekir.
Günümüzde, MATLAB ticari programı, portföy optimizasyonu alanında çalışan araştırmacı ve uygulayıcılara, tüm akademik çevrelerce kabul gören, çözümleme desteğini sunmaktadır. Bu çalışmanın sağlamak istediği özgün katkı, bu yöndür. Çalışma kapsamında verilen programlarda, MATLAB’ın bu alan için kullandığı kodlama temel çizgisinden ayrılmadan, özgün olmaları hususuna aşırı titizlik gösterilmiş, ortalama varyans yöntemi için faklı açılardan çözümleme desteğinin tanıtımına azami önem verilmiştir. Çalışmada, MATLAB çözümleme desteğinden nasıl yararlanılacağı uygulamalı olarak açıklanmıştır. Bu çalışmada verilen MATLAB programlarından yararlanarak, araştırmacı ve uygulayıcıların kendi veri setleri için farklı portföy seçim uygulamalarını kolaylıkla gerçekleştirebilmelerine imkan tanıyan temel yapının sunulması ve gelecekte daha ileri uygulamalar için bir başlangıç kaynak niteliği olma fikri başarılmaya çalışılmıştır. Günümüze değin çok farklı portföy optimizasyon yöntemleri geliştirilmiştir. Bunlardan Markowitz ortalama varyans yöntemi en temel yöntemdir.
Bu temel yöntem ortalama yarı varyans yöntemi, ortalamadan mutlak sapma yöntemi, yüksek dereceden momentleri kullanan yöntem, koşullu riske maruz yöntemi gibi birçok yöntemin doğmasına vesile olmuştur. Günümüzde MATLAB, PHYTON, R, MATHEMATICA gibi birçok program portföy optimizasyonunda gerekli çözüm desteğine sahiptir. Ancak bunlar içinde MATLAB ticari programının finansal ve optimizasyon araç kutusu ileri çözümlemelerde, farklı fikirleri gerçekleştirmede kullanıcılara iddialı ve geniş olanaklar sağlamaktadır.
Bu çalışmanın ilk bölümü giriş bölümü niteliğindedir. Birinci bölümde çok özet bir şekilde portföy optimizasyonu için gerekli temel kavramlar üzerinde durulmuştur. Ayrıca birinci bölümde, özellikle Türkiye’de 2000’li yıllardan günümüze değin portföy optimizasyonu alanında bilgi birikimini ortaya koyan geniş literatür incelemesi verilmiştir. Ardından çalışmanın temel amacı ile ilgili kısa bir açıklama yapılmıştır. Çalışmanın ikinci bölümünde ortalama varyans yönteminin temel modelleri için MATLAB çözüm desteği uygulamalar ile açıklanmaya çalışılmıştır. Ortalama varyans portföy optimizasyonu için gerekli olan MATLAB programının çözümleme desteği hem optimizasyon araç kutusu hem de finansal araç kutusundaki uygulamalar ile ortaya konmaya çalışılmıştır. Çalışmanın üçüncü bölümünde temel kısıtların modele ilavesi durumunda MATLAB programının çözüm desteği finansal araç kutusundaki portföy çözücü nesnesi üzerinden kodlama uygulamaları şeklinde ele alınmıştır. Çalışmanın dördüncü bölümünde COVİD-19 pandemisinin BİST 30 endeksindeki getiri ve risk etkisi araştırılmıştır.
Bu araştırma kapsamında yazılan MATLAB programları araştırmacı ve uygulayıcılara farklı yönlerdeki fikirlerini desteklemek amacıyla titizlikle hazırlanmıştır.
